El Popular reforzará su balance con más de 200 millones de euros
El Banco Popular espera obtener hasta 274 millones de euros en plusvalías mediante el canje de acciones preferentes por obligaciones subordinadas ("Lower Tir 2"), que destinará a reforzar su balance. Para ello, los gestores de la entidad ofrecerán a los titulares de sus preferentes emitidas en octubre de 2003, junio de 2004 y marzo de 2007, con un monto nominal conjunto de 850 millones, la posibilidad de canjear sus títulos por obligaciones de nueva emisión.
El canje, según los analistas, cuenta con la ventaja para sus tenedores de ser un activo más liquido -cotizará en AIAF-, al tiempo que para el banco computa también como recursos propios. De esta forma, se canjean las preferentes, cuya vida es perpetua, por un activo con vencimiento en una fecha concreta (10 años) y con un menor nivel de subordinación.
En estas ofertas se valorarán las preferentes entre el 60% y el 79% del nominal y los titulares de las preferentes deberán manifestar su intención de canjear o no sus títulos antes del 10 de diciembre, estando previsto que el día 14 se comunique el resultado de la oferta y se fije el cupón de los nuevos valores (Cupón fijo mid-swap 5 años + 3,10% y cupón variable Euribor 3 meses + 3,60%).
La entidad, además, se reserva la posibilidad de que la emisión de obligaciones subordinadas que ha diseñado para estos canjes, se abra también a nuevos inversores cualificados, antes de la liquidación de la oferta, que tendrá lugar el próximo día 18.